Chip AI Trung Quốc tăng giá mạnh: Huawei và Cambricon đối mặt nút thắt HBM

Thị trường chip trí tuệ nhân tạo (AI) Trung Quốc đang xuất hiện một nghịch lý đáng chú ý: nhu cầu đối với các bộ tăng tốc AI sản xuất trong nước tăng mạnh, nhưng khả năng mở rộng nguồn cung lại bị hạn chế bởi tình trạng thiếu bộ nhớ băng thông cao (HBM).

Theo nội dung được cung cấp từ Reuters và Bloomberg, Huawei và Cambricon được cho là đã đồng loạt điều chỉnh giá các dòng bộ tăng tốc AI. Trong khi các đơn hàng tập trung ngày càng lớn vào những doanh nghiệp này, chi phí sản xuất lại chịu áp lực từ việc đảm bảo nguồn cung HBM – một thành phần quan trọng đối với các hệ thống tính toán AI hiệu năng cao.

Đáng chú ý, giá một số sản phẩm mới của Huawei được cho là đã tăng đáng kể chỉ trong vài tháng. Diễn biến này phản ánh một vấn đề lớn hơn đối với ngành bán dẫn Trung Quốc: chính sách thúc đẩy chip nội địa đang tạo ra nhu cầu rất lớn, nhưng chuỗi cung ứng những linh kiện quan trọng để sản xuất chip AI vẫn chưa hoàn toàn đáp ứng được tốc độ tăng trưởng đó.

Huawei được cho là tăng giá bộ tăng tốc AI cao cấp

Huawei đang là một trong những doanh nghiệp nhận được sự quan tâm lớn trong quá trình Trung Quốc thúc đẩy sử dụng chip AI nội địa.

Theo nguồn tin, Huawei đã nâng giá bộ tăng tốc AI cao cấp Ascend 950DT, dự kiến ra mắt vào quý IV năm nay, lên hơn 250.000 nhân dân tệ mỗi chiếc. Giá hợp đồng của sản phẩm này được cho là đã tăng khoảng 60% trong vòng ba tháng.

Mức giá mới được cho là tương đương với giá của Nvidia B200, cho thấy khoảng cách về giá giữa một số sản phẩm AI nội địa Trung Quốc và chip AI cao cấp của Nvidia đang thu hẹp ở một khía cạnh khác: chi phí mua phần cứng.

Không chỉ sản phẩm sắp ra mắt, một số dòng Ascend hiện có cũng được cho là tăng giá. Giá của Ascend 950PR và Ascend 910C được đề cập đã tăng khoảng 20-30%.

Nếu những mức điều chỉnh này tiếp tục duy trì, chi phí đầu tư cho các trung tâm dữ liệu AI sử dụng phần cứng nội địa có thể trở thành một biến số đáng chú ý. Việc sử dụng chip trong nước giúp giảm sự phụ thuộc vào các sản phẩm bị hạn chế nguồn cung, nhưng không đồng nghĩa với việc toàn bộ hệ thống có thể tránh được những áp lực từ chuỗi cung ứng bán dẫn toàn cầu.

Cambricon và các hãng chip AI khác cũng điều chỉnh giá

Huawei không phải doanh nghiệp duy nhất được cho là đang tăng giá.

Cambricon, một trong những công ty phát triển chip AI đáng chú ý của Trung Quốc, cũng được cho là đã nâng giá chào bán đối với dòng chip thế hệ tiếp theo Siyuan 690. Mức giá mới cao hơn khoảng 20-30% so với hai tháng trước.

Một số nhà sản xuất chip AI khác của Trung Quốc như MetaX, Iluvata và CoreX cũng được cho là đã bắt đầu điều chỉnh giá theo hướng tăng.

Điểm chung của các doanh nghiệp này là đang hoạt động trong một thị trường có nhu cầu ngày càng lớn từ các trung tâm dữ liệu, doanh nghiệp công nghệ và các dự án AI trong nước.

Khi nguồn cung chip Nvidia bị hạn chế bởi các biện pháp kiểm soát xuất khẩu, các nhà sản xuất nội địa có thêm cơ hội nhận đơn hàng. Tuy nhiên, sự chuyển dịch nhu cầu này cũng tạo ra áp lực mới đối với năng lực sản xuất của chính các công ty Trung Quốc.

Chính sách chip nội địa làm đơn hàng tập trung vào Huawei và Cambricon

Một động lực quan trọng phía sau sự gia tăng đơn hàng là chính sách thúc đẩy sử dụng chip AI sản xuất trong nước tại các trung tâm dữ liệu mới.

Trung Quốc đang đầu tư mạnh vào hạ tầng tính toán, trong đó các trung tâm dữ liệu quy mô lớn cần số lượng lớn bộ tăng tốc AI. Khi chính sách nội địa hóa được áp dụng, đơn hàng có xu hướng tập trung vào một số doanh nghiệp nội địa có khả năng cung cấp sản phẩm ở quy mô lớn.

Theo nguồn tin, DeepSeek dự định triển khai ít nhất 160.000 bộ tăng tốc AI cao cấp của Huawei tại một trung tâm dữ liệu quy mô lớn đang được xây dựng ở Nội Mông.

Trong một diễn biến khác, Zhifu AI đã xây dựng một trung tâm dữ liệu công suất 1 GW, chỉ sử dụng chip AI sản xuất trong nước. Trung tâm này đã bắt đầu vận hành một phần và được cho là đang vận hành nhiều cụm máy tính, mỗi cụm có hơn 10.000 chip.

Những dự án với quy mô như vậy cho thấy nhu cầu về năng lực tính toán AI đang tăng rất nhanh. Khi số lượng chip cần thiết lên tới hàng chục nghìn hoặc hàng trăm nghìn đơn vị, bất kỳ điểm nghẽn nào trong chuỗi cung ứng đều có thể tác động trực tiếp tới giá thành và tiến độ triển khai.

HBM trở thành nút thắt đối với chip AI Trung Quốc

HBM, hay bộ nhớ băng thông cao, là một trong những linh kiện quan trọng đối với các bộ tăng tốc AI hiện đại. Khả năng cung cấp HBM ảnh hưởng trực tiếp đến việc mở rộng sản xuất các hệ thống tính toán AI.

Vấn đề đối với các nhà sản xuất Trung Quốc là họ không chỉ cần thiết kế được chip AI mà còn phải đảm bảo nguồn cung bộ nhớ, đóng gói và các thành phần liên quan với quy mô đủ lớn.

Theo nội dung nguồn, sau khi Mỹ hạn chế xuất khẩu HBM tiên tiến sang Trung Quốc vào cuối năm 2024, các doanh nghiệp Trung Quốc phải dựa nhiều hơn vào lượng hàng tồn kho được tích trữ trước khi các quy định có hiệu lực hoặc nguồn hàng trên thị trường không chính thức.

HBM2E từ hai nhà sản xuất lớn đã được phát hiện trong quá trình tháo dỡ Huawei 910C, theo thông tin được đề cập trong nguồn.

Trong khi đó, tình trạng khan hiếm HBM trên thị trường toàn cầu cũng khiến giá thành tăng. Khi nguồn cung chính thống khó đảm bảo, việc tìm kiếm các nguồn thay thế có thể làm chi phí tăng cao hơn đáng kể.

Điều này tạo ra một bài toán khó cho các hãng chip AI Trung Quốc. Nhu cầu sản phẩm tăng nhưng khả năng sản xuất không thể mở rộng tương ứng nếu nguồn cung HBM vẫn bị giới hạn.

Kiểm soát xuất khẩu của Mỹ tạo áp lực lên chuỗi cung ứng

Các biện pháp kiểm soát xuất khẩu của Mỹ đang trở thành một yếu tố quan trọng trong câu chuyện chip AI Trung Quốc.

Việc hạn chế tiếp cận một số loại chip AI và HBM tiên tiến buộc các doanh nghiệp Trung Quốc phải tăng tốc phát triển công nghệ nội địa. Tuy nhiên, quá trình thay thế không chỉ liên quan đến bộ xử lý AI.

Một hệ thống tăng tốc AI hoàn chỉnh cần nhiều thành phần, trong đó HBM giữ vai trò quan trọng đối với khả năng truyền và xử lý dữ liệu ở tốc độ cao.

Do đó, ngay cả khi các công ty Trung Quốc có thể thiết kế và sản xuất bộ tăng tốc AI, việc thiếu HBM với chất lượng và số lượng phù hợp vẫn có thể trở thành giới hạn đối với khả năng mở rộng sản lượng.

Đây là lý do vấn đề HBM có thể trở thành một trong những nút thắt quan trọng nhất đối với tham vọng phát triển hệ sinh thái AI nội địa của Trung Quốc.

Trung Quốc bắt đầu tăng tốc phát triển HBM nội địa

Để giải quyết điểm nghẽn, các công ty Trung Quốc đang đầu tư nhiều hơn vào công nghệ HBM.

Huawei được cho là có kế hoạch áp dụng công nghệ HBM độc quyền vào các sản phẩm 950PR và 950DT. Trong khi đó, nhà sản xuất DRAM Trung Quốc CXMT cũng đã bắt đầu phát triển HBM.

Việc phát triển HBM trong nước có thể giúp Trung Quốc từng bước giảm sự phụ thuộc vào nguồn cung bên ngoài. Tuy nhiên, từ một nguyên mẫu hoạt động được đến sản xuất hàng loạt với năng suất cao là một khoảng cách đáng kể.

Nguồn tin đánh giá Trung Quốc vẫn còn khoảng cách với Samsung Electronics, SK Hynix và Micron về độ ổn định của năng suất, khả năng sản xuất hàng loạt và công nghệ đóng gói tiên tiến.

Một chuyên gia trong ngành được nguồn dẫn lời cho rằng Trung Quốc đã đạt tới khả năng phát triển nguyên mẫu HBM, nhưng đảm bảo hiệu suất và năng suất để cung cấp số lượng lớn lại là một vấn đề khác.

Nếu HBM tiếp tục thiếu hụt, nút thắt này có thể hạn chế tốc độ mở rộng sản xuất chip AI Trung Quốc ngay cả khi nhu cầu thị trường tiếp tục tăng.

Bài toán khó: nhu cầu tăng nhưng chi phí cũng tăng

Diễn biến giá chip AI tại Trung Quốc cho thấy một khía cạnh đáng chú ý của quá trình nội địa hóa công nghệ.

Thông thường, khi một thị trường mở rộng nhanh, quy mô sản xuất tăng có thể giúp giảm chi phí trên mỗi sản phẩm. Tuy nhiên, trường hợp chip AI Trung Quốc hiện nay lại chịu tác động ngược từ nguồn cung linh kiện.

Một mặt, các dự án trung tâm dữ liệu lớn tạo ra lượng đơn hàng đáng kể cho Huawei, Cambricon và các nhà sản xuất khác. Mặt khác, HBM – một linh kiện quan trọng – lại khó đảm bảo nguồn cung.

Khi nhu cầu tăng nhanh hơn khả năng cung cấp linh kiện, giá thành có xu hướng chịu áp lực tăng. Điều này cuối cùng có thể được phản ánh vào giá bán bộ tăng tốc AI.

Về dài hạn, việc Trung Quốc tự phát triển HBM và nâng cao năng lực đóng gói có thể giúp giảm một phần phụ thuộc vào nguồn cung bên ngoài. Nhưng để đạt được quy mô đủ lớn, các doanh nghiệp vẫn phải giải quyết đồng thời nhiều vấn đề về công nghệ, năng suất và chuỗi cung ứng.

Cuộc đua chip AI đang chuyển sang cuộc đua về toàn bộ hệ sinh thái

Câu chuyện Huawei và Cambricon tăng giá không chỉ đơn thuần là vấn đề giá bán chip.

Đằng sau đó là cuộc cạnh tranh về toàn bộ hệ sinh thái AI, từ thiết kế bộ xử lý, bộ nhớ HBM, công nghệ đóng gói, máy chủ, trung tâm dữ liệu cho tới phần mềm và năng lực vận hành.

Nếu chỉ giải quyết được một mắt xích mà các thành phần khác vẫn bị hạn chế, khả năng mở rộng hệ thống AI sẽ tiếp tục gặp trở ngại.

Đối với Trung Quốc, việc phát triển HBM nội địa vì thế có ý nghĩa quan trọng. Nếu năng lực sản xuất HBM được cải thiện về năng suất và quy mô, các nhà sản xuất chip AI trong nước có thêm điều kiện để mở rộng sản lượng.

Ngược lại, nếu nguồn cung HBM tiếp tục là điểm nghẽn, giá thành cao và hạn chế sản lượng có thể trở thành những vấn đề kéo dài đối với ngành chip AI nội địa.

Việc Huawei, Cambricon và một số nhà sản xuất chip AI Trung Quốc được cho là đồng loạt tăng giá cho thấy thị trường đang chịu tác động đồng thời từ hai xu hướng: nhu cầu tăng mạnh và nguồn cung linh kiện quan trọng bị hạn chế.

Chính sách nội địa hóa và quá trình xây dựng trung tâm dữ liệu quy mô lớn đang tạo thêm đơn hàng cho các nhà sản xuất trong nước. Tuy nhiên, khả năng mở rộng sản xuất lại phụ thuộc đáng kể vào HBM.

Trong ngắn hạn, tình trạng khan hiếm HBM có thể tiếp tục tạo áp lực lên chi phí sản xuất chip AI Trung Quốc. Về dài hạn, việc Huawei, CXMT và các doanh nghiệp khác đầu tư phát triển HBM nội địa có thể trở thành một phần quan trọng trong nỗ lực xây dựng chuỗi cung ứng bán dẫn độc lập hơn.

Cuộc cạnh tranh AI vì thế không chỉ diễn ra ở cấp độ bộ xử lý. Khả năng kiểm soát nguồn cung bộ nhớ, công nghệ đóng gói và năng lực sản xuất hàng loạt cũng sẽ quyết định tốc độ mở rộng của hạ tầng AI trong những năm tới.

Câu hỏi về giá của chip AI của Huawei

Chip AI Trung Quốc đang tăng giá vì nguyên nhân nào?

Theo nội dung nguồn, nguyên nhân chính được đề cập là nhu cầu chip AI nội địa tăng mạnh trong khi nguồn cung HBM – linh kiện quan trọng của bộ tăng tốc AI – gặp khó khăn. Các biện pháp kiểm soát xuất khẩu cũng làm vấn đề nguồn cung thêm phức tạp.

Huawei được cho là đã tăng giá những chip nào?

Nguồn thông tin đề cập Ascend 950DT, Ascend 950PR và Ascend 910C. Trong đó, giá hợp đồng Ascend 950DT được cho là tăng khoảng 60% trong ba tháng, còn một số sản phẩm hiện có tăng khoảng 20-30%.

Cambricon có tăng giá chip AI không?

Theo nội dung được cung cấp, Cambricon được cho là đã tăng giá chào bán chip AI thế hệ tiếp theo Siyuan 690 khoảng 20-30% so với hai tháng trước.

HBM quan trọng như thế nào đối với chip AI?

HBM là bộ nhớ băng thông cao, đóng vai trò quan trọng trong các bộ tăng tốc AI hiện đại. Khả năng đảm bảo nguồn cung HBM có thể ảnh hưởng trực tiếp tới khả năng sản xuất và mở rộng hệ thống tính toán AI.

Trung Quốc có đang tự phát triển HBM không?

Có. Theo nguồn, Huawei có kế hoạch sử dụng công nghệ HBM của riêng mình cho một số sản phẩm mới, trong khi CXMT cũng đang phát triển HBM. Tuy nhiên, nguồn đánh giá vẫn còn khoảng cách về năng suất, sản xuất hàng loạt và công nghệ đóng gói so với các nhà sản xuất HBM hàng đầu.

Nhu cầu chip AI nội địa Trung Quốc tăng do đâu?

Một yếu tố được đề cập là chính sách thúc đẩy sử dụng chip AI sản xuất trong nước tại các trung tâm dữ liệu mới, cùng với quá trình xây dựng các trung tâm dữ liệu và hạ tầng tính toán AI quy mô lớn.